Pēc Eiropas Banku federācijas (EBF), tās dalīborganizāciju un vairāku Eiropas banku pasūtījuma starptautiskais vadības konsultāciju uzņēmums Oliver Wyman ir izstrādājis neatkarīgu un datos balstītu pētījumu par Eiropas banku konkurētspēju. Ziņojums publicēts 9. jūnijā, aktualizējot vienu no būtiskākajiem Eiropas ekonomikas izaicinājumiem – pieaugošo plaisu starp investīciju vajadzībām un pieejamajiem finansēšanas avotiem. Tajā secināts, ka Eiropas papildu investīciju vajadzības sasniegušas aptuveni 1,4 triljonus eiro gadā, radot arvien lielāku spiedienu uz Eiropas finansēšanas sistēmu. Pētījuma pirmais eksemplārs pēc tā publicēšanas tika pasniegts Enriko Letam – bijušajam Itālijas premjerministram un Eiropas vienotā tirgus nākotnei veltītā augsta līmeņa ziņojuma “Much More Than a Market” autoram.

Ziņojuma galvenās atziņas:

• Diskusija par Eiropas konkurētspēju ir nonākusi izšķirošā posmā. Eiropas papildu investīciju vajadzības šobrīd tiek lēstas aptuveni 1,4 triljonu eiro apmērā gadā – ievērojami vairāk nekā 800 miljardi eiro, kas tika minēti bijušā Eiropas Centrālās bankas prezidenta un Itālijas premjerministra Mario Dragi 2024. gada ziņojumā par Eiropas konkurētspējas stiprināšanu.
• Izaicinājums nav saistīts tikai ar nepieciešamā finansējuma apjomu. Liela daļa nākotnes investīciju pieprasījuma Eiropā būs vērsta uz ilgtermiņa, kapitālietilpīgiem un augstāka riska projektiem. Tādēļ Eiropas labklājība būs atkarīga ne vien no spējas mobilizēt kapitālu, bet arī no spējas nodrošināt finansējumu visā riska un termiņu spektrā.
• Eiropas finansēšanas ekosistēma vēl nav pilnībā gatava šo vajadzību nodrošināšanai. Banku iespējas arvien vairāk ierobežo regulatīvās prasības, savukārt alternatīvie finansējuma avoti, salīdzinot ar citām lielākajām ekonomikām, joprojām ir nepietiekami attīstīti un sadrumstaloti. Lai gan bankām joprojām ir izšķiroša loma finansējuma plaisas mazināšanā, vairāki regulējuma slāņi, pieaugošais uzraudzības slogs un ilgstoša tirgus fragmentācija ir mazinājuši to spēju un motivāciju finansēt Eiropas izaugsmei stratēģiski nozīmīgas investīcijas.
• Pielāgojoties šiem apstākļiem, bankas ir saglabājušas rentabilitāti, taču vienlaikus pārorientējušās uz mazāk kapitālietilpīgiem kreditēšanas segmentiem.
• Ja regulējums un uzraudzība ir instruments Eiropas finanšu sistēmas stabilitātes nodrošināšanai, būtiski ir atrast līdzsvaru un piemērot atbilstošu regulējuma tvērumu, lai bankas spētu būtiski palielināt savu ieguldījumu Eiropas investīciju finansēšanā.
• Eiropai ir jāstiprina banku loma ekonomikas izaugsmes finansēšanā, paplašinot finansēšanas kapacitāti, aktivizējot uzkrājumu pārvēršanu investīcijās un veicinot inovāciju, konkurētspēju un ilgtspējīgu attīstību.

Kā Eiropa finansēs savu nākotni?

Eiropas banku konkurētspēja pašlaik ir viens no centrālajiem tematiem Eiropas politikas un ekonomikas dienaskārtībā. Šīs diskusijas pamatā ir būtisks jautājums – kā Eiropa finansēs savu nākotni un kā pārvarēs pieaugošo plaisu starp investīciju vajadzībām un pieejamajiem finansēšanas avotiem.

Tieši šī jautājuma izpētei Eiropas Banku federācija kopā ar saviem biedriem un vairākām Eiropas bankām pasūtīja Oliver Wyman neatkarīgu pētījumu par Eiropas banku konkurētspēju, lai stiprinātu faktos balstītu un argumentētu dialogu par nepieciešamajām pārmaiņām un banku lomu Eiropas nākotnes finansēšanā.

Ziņojuma prezentācijas pasākumā 9. jūnijā Oliver Wyman iepazīstināja Eiropas institūciju, banku un mediju pārstāvjus ar pētījuma galvenajiem secinājumiem. Pasākuma laikā Eiropas Banku federācija pirmo ziņojuma eksemplāru pasniedza Enriko Letam – 2024. gada ziņojuma “Much More Than a Market” (“Daudz vairāk nekā tirgus”) autoram –, kā arī uzklausīja viņa pirmās reakcijas un komentārus. Pēc prezentācijas notika ekspertu diskusija par Eiropas finansēšanas nākotni.

Par pētījumu

Pašreizējās aplēses liecina, ka Eiropas papildu investīciju vajadzības sasniedz aptuveni 1,4 triljonus eiro gadā, salīdzinot ar 800 miljardiem eiro, kas tika minēti 2024. gada Dragi ziņojumā. Šādos apstākļos Eiropas banku konkurētspēja kļūst vēl nozīmīgāka.

Turpmākajās diskusijās uzmanība jāpievērš jauniem risinājumiem finansējuma plaisas mazināšanai, lai Eiropas mājsaimniecībām un uzņēmumiem arī turpmāk būtu pieejams finansējums, kas nepieciešams labklājības, drošības, ilgtspējas un inovāciju veicināšanai.

Šāds dialogs un tā rezultātā tapušie risinājumi var būt efektīvi tikai tad, ja tie balstās pilnīgos, aktuālos un uzticamos datos. Tāpēc Eiropas Banku federācija, tās dalīborganizācijas un vairākas Eiropas bankas pasūtīja Oliver Wyman analīzi, kas kalpo par stabilu faktoloģisko pamatu uz risinājumiem orientētai diskusijai.

Ziņojumā ietverts:

• atjaunināts Eiropas ikgadējo papildu investīciju vajadzību novērtējums un detalizēts sadalījums;
• izvērtējums par Eiropas finanšu sistēmas spēju nodrošināt nepieciešamo finansējumu, identificējot tās stiprās puses un attīstības iespējas;
• analīze par Eiropas banku spēju finansēt investīciju vajadzības pašreizējā regulējuma apstākļos, kā arī par instrumentiem, kas ļautu tām uzņemties nozīmīgāku lomu Eiropas izaugsmes finansēšanā;
• septiņi ieteikumi banku lomas stiprināšanai efektīvi funkcionējošā finansēšanas ekosistēmā, kas savieno uzkrājumus ar produktīvām investīcijām.

Viena no ziņojuma būtiskākajām atziņām ir nepieciešamība panākt labāku līdzsvaru starp kapitāla pietiekamību, finanšu sistēmas noturību un ekonomisko izaugsmi, vienlaikus pārejot no pārmērīgas riska ierobežošanas uz sabalansētu un attīstību veicinošu riska uzņemšanos.

Ziņojumā analizēti arī vairāki izplatīti mīti par Eiropas banku sektora pašreizējo un nākotnes stāvokli. Skaidra faktu nošķiršana no pieņēmumiem ir būtisks priekšnosacījums koordinētai un savlaicīgai rīcībai.

Kopīgs mērķis ir mazināt plaisu starp Eiropas pieaugošajām investīciju vajadzībām un pieejamajām finansēšanas iespējām.

Ar pilno Eiropas Banku federācijas ziņojumu angļu valodā iespējams iepazīties šeit.

Plašākai informācijai:

Plašākai informācijai lūdzam sazināties ar Eiropas Banku federācijas mediju attiecību pārstāvi Nīlsu-Pēteru van Dornu, rakstot uz e-pasta adresi n.vandoorn@ebf.eu vai zvanot pa tālruni +32 472 01 71 66.

Par pētījuma autoriem:

Oliver Wyman ir starptautisks vadības konsultāciju uzņēmums, kas specializējas stratēģijas, finanšu pakalpojumu, risku pārvaldības un uzņēmumu transformācijas jautājumos. Tas darbojas vairāk nekā 30 valstīs un konsultē uzņēmumus, finanšu institūcijas un valsts pārvaldes organizācijas visā pasaulē.